在投资市场里，当人们亏损的时候，就像在厨房里遇到蟑螂一样尖叫。美国人会说，你从来不会在厨房里只看到一只蟑螂。
这就是有名的“蟑螂理论”，即当你看到一只蟑螂在地板上乱窜时，很可能还有很多只蟑螂藏在冰箱后面或水槽下面。
以上用来形容币圈即将过去的一周，相当合适了。
币圈神话彻底破灭
本周是加密货币市场短暂历史上最具戏剧性的一周之一，投资者现在最担心的就是交易对手会突然发布公告：很抱歉，我们现在无法退还您的资金。
币圈从来不缺话题，只是本周这个话题有点讽刺：这个有着重塑金融体系宏伟抱负的新兴技术行业，正在遭受传统金融体系中已经发生过的危机的反复冲击。
从“货币危机”发酵到“银行危机”，随后蔓延到对冲基金，币圈正在上演一场2008年雷曼式的危机。
加密货币一直被认为可以独立于传统金融系统，在某种程度上不受经济基本面的影响，甚至能够受益于经济基本面，如今这个神话也被彻底打破了。
Celsius冻结提款
在货币紧缩的背景下，加密行业的压力不断加剧。
继5月中旬第三大稳定币UST和其姊妹代币Luna遭遇“死亡踩踏”，上周日晚些时候，币圈“雷曼危机”拉开序幕，币圈银行Celsius为防止挤兑，宣布冻结提款。
蚂蚁链隐私协作平台AntChain FAIR引入基于零知识证明的可验证计算技术:7月8日消息，在2023世界人工智能大会全球区块链产业高峰论坛上，蚂蚁链宣布隐私协作平台AntChain FAIR进行全新架构升级，引入零知识证明（ZKP）为核心的可验证计算技术，从可信数据流转拓展到计算过程、数据属性以及身份的可验证。此外蚂蚁链FAIR在可信计算架构中加入新型零知识证明虚拟机zkWASM，实现指令级别的可证明特性，可以依托 WASM 多语言生态将多种前端语言编写的算法程序进行证明转化，而无需关心底层复杂的算法细节，提升开发应用的友好性。
FAIR 是蚂蚁链面向数据流转推出的隐私协作平台，综合了区块链和隐私计算的优势，协作流程由智能合约驱动，数据流转由隐私计算引擎来解决，并通过区块链技术确权，登记和交易共识，可以解决数据流通过程中，数据共享与隐私保护之间的天然矛盾。目前 FAIR 已经在杭数交、贵数所等多家数据交易所得到应用。[2023/7/8 22:25:31]
在此之前，美国5月CPI数据在上周五爆表，随后市场对美联储的鹰派加息预期让全球风险资产集体跳水，股票市场首当其冲，加密货币市场同样未能幸免。
Fairyproof：Hundred Finance与Agave遭遇攻击原因是由于转移ERC677代币引起的:3月16日消息，Gnosis Chain上的DeFi协议Agave和Hundred Finance遭到重入攻击，共计损失约1100万美元。造成此次重入攻击的原因是由于转移ERC677代币引起的，该代币有一个转移后调用函数叫 transferAndCall。
Fairyproof 推荐所有合约开发者三点注意：
1、合约内改变状态要放在对外交互之前（包括转移代币） ；
2、注意ERC20代币和ERC677代币的区别；
3、重要用户接口增加防重入锁。[2022/3/16 13:59:33]
至本周五，比特币已连续11天下跌，创有史以来最长连跌，目前价格徘徊在20000美元上方，较去年11月接近70000美元的高点下跌了70%以上。以太币在1000美元上方挣扎，七个月前还曾以4866美元的价格售出。加密货币的总市值从去年11月3万亿美元高峰暴跌至不到1万亿美元。
有媒体称，Celsius在业内地位不容小觑，该公司号称拥有170万用户。截至5月17日，该公司拥有价值118亿美元的资产。投资者担心，如果Celsius被要求停止运营，那么相关数十个DeFi项目、加密货币和其他数字资产都将出现连锁反应。
尼日利亚中央银行推迟推出E-Naira:10月2日消息，尼日利亚中央银行 (CBN) 发言人奥西塔·恩瓦尼索比 (Osita Nwanisobi) 表示，大肆宣传的电子奈拉中央银行数字货币 (CBDC) 的推出现已推迟到晚些时候。Nwanisobi的宣布是在CBN计划推出数字货币前不到24小时发布的。（news.bitcoin）[2021/10/3 17:21:29]
华尔街见闻此前提及，作为加密货币借贷平台，用户可以在Celsius存入他们的加密货币，然后这些加密货币被借给机构和其他投资者，用户则从Celsius赚取的收入中获得收益。Celsius向用户宣传通过该平台他们可以获得18%的收益率。
如今回想起来，这收益真是高得令人难以置信。本周五，另一家加密货币借贷平台BabelFinance也宣布暂停其产品的赎回和提现，理由也是极端市场条件导致流动性压力。
许多分析师指出，Celsius在与以太坊相关的代币方面存在问题，该平台的“LidoStakeEthereum”项目专门为用户提供ETH流动性质押服务项目，用户可以锁定任意数量的ETH，然后收到权益代币“stETH”用于在“去中心化金融”中赚取收益。
Moonbeam宣布与加密钱包AirGap集成:6月28日消息，Polkadot上兼容以太坊智能合约平台Moonbeam宣布与加密钱包AirGap集成。
据悉，AirGap是一个加密钱包，允许用户将他们的加密资金安全地存储在手机上。双方团队努力将Moonbeam和Moonriver Token成为AirGap钱包上所支持的货币。通过此次集成，AirGap能够在Moonbeam生态系统中为各种资产和新用户提供服务。[2021/6/28 0:11:58]
理论上，每一枚“stETH”都应该等于一枚ETH，价格比例应该在1:1。然而最近的市场动荡已导致stETH与ETH的价格出现脱锚，并跌至该水平以下。由于Celsius持有大量stETH，其流动性开始引发市场关注。
加密货币分析公司Nansen指出，Celsius也是5月份UST稳定币失去盯住美元机制的相关方之一。该事件主要是由算法、加密“动物精神”和锚定协议中无法维持为储户提供19.5%的收益率推动的，并在Terra区块链的壮观内爆中引发了数百亿美元的损失。
根据加密交易所Coinbase的评论，Nansen的分析证实，Terra锚定业务一直是Celsius的重要收益来源。Coinbase的机构团队写道：
动态 | 目前全球加密货币ATM有超过3800个:据bitcoin.com报道，根据Cinatmradar收集的数据显示，在超过80多个国家，目前有超过3800个加密货币ATM和大约140000个其他加密现金交易点。其中，西班牙拥有至少18台支持BCH的自动取款机；奥地利首都提供6个支持BCH的比特币ATM；俄罗斯首都有9个比特币ATM；欧洲大约有170个比特币现金ATM。[2018/10/4]
“在我们看来，这可能引发了一个问题，即如果没有19.5%的收益率，Celsius如何履行其义务。”
与此同时，在Celsius宣布冻结提款之后，其贷款端也开始承受损失。
作为加密资产抵押贷款平台，用户可以在Celsius上抵押多种加密货币借出稳定币和美元现金，贷款利率低至5-10%，而如果采用Celsius自身发行的CEL代币则可以享有更优惠的低利率政策。
然而，在CEL价格一度狂跌后，用户开始抱怨，用CEL代币作为担保品使他们蒙受了巨大损失。
Celsius本周已经表示，将解雇之前快速增长的员工中的18%，加入Gemini和BlockFi等加密初创公司的行列，他们正在被称为“加密冬天”的资产价格持续暴跌中苦苦挣扎。
蔓延至对冲基金
Celsius危机之后，市场开始关注它的股东TetherLimited——全球最大稳定币Tether的发行商是否也会被拖下水。
如果将Celsius危机比作币圈的“贝尔斯登事件”，那么作为Celsius股东的Tether绝对是币圈雷曼级别的存在。后者是价值1800亿美元的稳定币领域最大的运营商，在促进整个加密货币市场的交易方面发挥着关键作用，还提供了与主流金融系统的联系，相当于币圈金融基础设施。
本周一，Tether在一篇博文中试图与Celsius“保持距离”，其表示：虽然在Tether的投资组合中确实包括对公司的投资，但只占我们股东权益的一小部分，这项投资与我们自己的储备或稳定性之间没有相关性。
加密媒体公司Blockworks的Saleuddin对此表示，由于Tether所披露的内容含糊不清，因此无法确切知道Tether的资产正在面临多大风险。
尽管如此，到了周二，加密货币领域最具影响力的对冲基金之一三箭资本(ThreeArrowsCapital)发布了一段令人震惊的推文，将这场危机升温。
该公司的一位联合创始人写道：
“我们正在与相关方进行沟通，并完全致力于解决这个问题。”
但他没有说明正在解决的“这个问题”到底是什么。
在传统金融中，当公司试图通过亏本出售某些资产来偿还债务时，就会发生清算。而在DeFi领域，基金或协议出售加密资产以偿还其债务。
周五媒体援引知情人士称，在三箭资本的仓位因为脱钩而出现严重缩水之时，上周末三箭资本未能满足贷方的MarginCall要求，因此引起了投资者的担忧。
三箭资本是著名的加密货币对冲基金，其资产管理规模一度达到100亿美元，投资组合包括Avalanche、Solana、Polkadot和Terra等代币。然而随着最近加密货币市场出现持续下跌，目前三箭资本所投资的项目几乎都处于亏损状态。
加密市场信息服务商TheBlock昨日表示，有消息人士透露，三箭资本在借贷平台上的总清算额度高达4亿美元，目前三箭资本正在处理其与贷方和其他交易对手方的关系，三箭资本可能面临破产危机。
至周末，三箭资本创始人向华尔街日报解释说，他们正在探索各种选择，包括另一家公司的救助，以及与债权人达成协议，为他们争取时间制定计划。
三箭资本也是stETH灾难和Terra崩溃的受害者。据华尔街日报报道，该基金购买了约2亿美元的Luna货币，用于支持Terra公司的UST稳定币的价值。Luna今年4月的售价超过119美元，现在的价值约为0.000059美元。
如果三箭资本崩溃，这对于加密市场的影响无疑是巨大的。三箭资本借款巨大，一旦崩溃，经济风险就会转移给他们的贷方，而贷方将承担他们所欠的金额与清算抵押品所获得的金额之间的差额。
目前，BlockFi是清算三箭资本头寸的众多贷方之一，在确认了三箭资本未能满足其追加保证金的要求之后，BlockFi通过获取三箭资本的清算抵押品来减少风险敞口。
BlockFi的首席执行官ZacPrince表示，BlockFi没有太大的风险，因为他们率先采取了行动。Prince并没有提及具体的交易对手名称，他称：
我们可以确认，我们最近对一个未能履行其超额抵押保证金贷款义务的大客户进行了最佳商业判断。我们加速了贷款催收并完全清算或对冲所有相关抵押品，相信我们是最先与该交易对手采取行动的公司之一。
有知情人士表示，清算是在双方同意的情况下进行的。
下周会怎样？
就像大约14年前的雷曼兄弟一样，Celsius的灾难揭示了金融体系中的大玩家之间的相互联系有多么紧密，以及危机蔓延的速度有多快，这使得本周的事件成为上周的“续集”，同时也或将是下周的“前传”。
加密货币的热门交易已不再是用满是火箭飞船表情包的推特“向月球”投币，而是试图找到那些“蟑螂”的藏身之处，再把它们给“煮了”。
据报道，一些狡猾的交易员已经派出机器人在区块链中搜寻高杠杆头寸，这些头寸面临被强制清算的危险，因为其抵押品的价值不再足以支持其贷款。如果成功，他们会从抵押品销售中获得10%到15%的分成——这些奖励是通过自动协议支付的，旨在保护投资人免于破产。
这个周末，传统市场的参与者至少可以在周六和周日关掉电脑，睡上一觉，舔舐伤口。而那些大量接触加密货币的人将继续守在屏幕前，这个“加密寒冬”还几乎没有任何转暖的迹象。
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