以太坊:聪明人、徒、子,蛮荒市场历险记_TOKEN

今天的加密货币领域就像17世纪的纽约:人口不到1000,街上的人来自四面八方、鱼龙混杂、说着18种以上的语言,他们来这里的目的只有一个——赚钱。这里蛮荒、原始、草根,同时浓缩了世界所有的贪婪与精明,终究孕育出金融市场。然而金融市场玩的零和博弈,赢者永远是少数。正如电影《商海通牒》所言,有三种人能在金融市场赚到钱:先进者、聪明人,还有子。币圈的量化交易正是这样一个市场。去年8、9月份,量化交易入场者激增。这里不需要做投资者资质审查,意味着谁都可以进来;这里没有传统机构的托管机制,资管机构可以随时拿钱跑路。这个行业里的每一个人都像在丛林中裸奔,没有任何的保护网。“能用python写几行代码,不懂金融也能做量化。有点资源的人,找几千个以太坊不是问题。量化的门槛好低的。”TokenPandaCOO邵昱淇告诉Odaily星球日报。这是个远比传统期货更刺激的市场:7*24交易、大幅波动猝不及防、基础设施极不完善。如果你没有交够学费、也不够聪明,要么离场,要么沦为子。近几个月来,横盘与下探交织,去年币圈量化基金能赚法币的屈指可数。IX.com交易所创始人Allen公开表示,国内团队中,以币本位计,具备持续盈利能力的不超过20%;以金本位计不超过5%。即便如此,经济下行大背景下,入场者不降反升。“熊市量化应该是唯一能赚钱的生意,因为一方面还没有那么多的专业机构的人进来,一方面市场还没把资金汇集到这里。”FutureMoney合伙人李哲表示。鲜少赚钱,却成了熊市下少数能赚钱的行业

数据:某聪明钱地址以0.013美元/枚的价格卖出300万枚DORKL,获利44倍:金色财经报道,The Data Nerd数据显示,大约10小时前,0x306开头的聪明钱地址以0.013美元/枚的价格卖出300万枚DORKL,赚取了39800美元(44 倍)的利润。该地址仍然持有510万枚DORKL,未实现收益为96,500美元(62倍)。[2023/9/8 13:25:36]

“我最近参加TokenFund聚会问大家,最近在投什么?10个人有9个人会说做量化。我多问一句,你们现在赚钱吗?大家都会非常羞涩地告诉我,没赔。我再去看很多量化团队,跟大家聊,你们赚钱吗?10个有10个会斩钉截铁告诉我,赚钱!”一场量化交易分享会上,DFUND管理合伙人杨林苑说。加密量化基金如同熊市繁花。因为这已是熊市下少数能赚钱的生意。某大型量化基金合伙人罗成表示,他曾在量化交易MeetUp上目睹,一位电商老板跟他说做生意赚了几百万,不知道应该怎么管。“身边立马有一堆人涌过来递名片,说可以帮忙管。”会上有许多他未曾听闻的基金。他告诉Odaily星球日报,最近币圈多了很多“机构”,“这些机构长什么样呢?一共三个人,找了个矿主,募了几百个比特币,注册了一个公司。这就是机构了。”看着鱼龙混杂的现场,掺杂着来由不明的各路基金,他判断:“一级市场不了钱了,二级市场变成子的出口了。”邵昱淇也观察到,8、9月份开始,入场者激增。“量化是确实能赚钱的,否则不可能有这么多人进来。”他说,熊市是量化的好时机,牛市不需要做量化,单边就行。“你只需要持好币。”量化交易往往意味着程序化交易,包括利用数学模型制定策略、程序化执行交易等,减少因情绪化和手误等带来损失。不过,如何制定模型和策略,依然是获取收益的关键,量化团队的本事。“只要有波动,就能赚钱”,就像邵昱淇所言,量化不怕跌,跌得会比涨得快。“涨是需要成本的,跌是没有成本。量化就怕两个:横盘和快速反转。比如今年10月份的横盘,没有什么人能赚钱。除了网格套利,但我认识的两个用这个策略的团队后来也亏惨了。”牛市靠梭哈,熊市靠本事。以为自己能赚钱的人总有很多。这些新进者都从哪里来?邵昱淇的第一个判断与罗成类似,“从一级市场来。”“币圈原来有很多做市商,本身靠给项目方做市值管理,现在也拉不动了,就改成量化。这些人原来是依靠机器人挂单提供流动性,具备一定的量化能力,而且本身就认识项目。项目募了一些以太坊,跌得差不多,不如做量化。”杨林苑也曾在演讲时表示:“2018年大家过得非常辛苦,2019年可能会更辛苦。一级市场非常坦荡,很多TokenFund会转到二级市场用量化寻找一些赚币的机会。”第二是传统市场的失意者。为什么那么多人进场?邵昱淇回答:“因为其他东西更赚不到钱。”经济大形势让投机者更为饥渴,看到这个圈子还有一丝红利可榨取,开始争食。何况币圈量化的竞争远比不上传统市场激烈。“其实量化门槛好低的,能用python写几行代码,不懂金融也能做量化。有点资源的人,找几千个以太坊不是问题。”邵昱淇说,这也是圈子龙蛇混杂的原因。“传统机构真正厉害的人根本看不上这个市场,太小了。”量化基金管理人龙熙感叹。Tokenmania创始人楼霁月多次表示,加密货币市场容量大小,传统大机构动辄数百亿的资金根本进不来。市场容不下,也不符合合规要求。难辨好坏的从业者:新手、徒,还有子

某聪明钱地址以2.91万美元/枚的价格积累250 BTC:金色财经报道,The Data Nerd追踪的数据显示,某聪明钱地址以2.91万美元/枚的成本价积累了250 BTC,价值750万。数据还显示,该地址最令人印象深刻的交易是2020 年以8,800美元买入,然后在2021年以65,000美元完美卖出顶部。最近的业绩记录也非常出色,总利润为4300万美元。[2023/8/9 21:33:16]

传统金融圈属于OldMoney,币圈总能造新贵。币圈对冲基金团队本就出身各异。杨林苑总结,市场上的量化团队有三种:华尔街回来的海归投行派;A股实战派,对盘的分析能力非常强;币圈资深野路子派,也是最早币圈量化人群。“我们做量化,不靠华尔街那套,也不靠A股那套,就靠我们熬过牛熊的经历。”背靠大矿场主的PCoin属于第三种。楼霁月也表示,在币圈,无论是华尔街还是A股的策略,都不一定可行。量化的低门槛与币圈的魔化,给了草根做逆袭之梦的机会。有不少小型量化交易团队,自带干粮进来。“传统托管的钱没法进来,自己的钱进来的很多。”数字货币券商1token主打中小型基金,创始人徐志敏告诉Odaily星球日报,平台上有很多小型的量化团队,最小的“每个人就小几万的本金,但交易量几百万一天”。龙熙管理着约100个BTC,表示“原来做传统生意的,现在都是自己的钱”。他告诉星球日报,传统的人一般先拿自己的钱,怕亏了别人的钱。可怕的是,很多新进场者是完全的初生牛犊,也敢帮别人管钱:有刚毕业没多久的年轻程序员、有尚未毕业的大四学生、有正在就读计算机的大二学生。“毕业没几年,有一个还没毕业,这就是机构了?”一名大型对冲基金创始人提到一家他认识的量化团队。小白来了,子和徒也来了。交易所创始人Allen认为,国内的量化团队中“一半可能是假量化团队”。量化基金剧增,但客户没有变多。为了获客,一些新机构开始拿散户钱、P假净值图钱、胡编策略、亏钱就跑路。最近一些面向散户矿工的量化宣传会出现,邵昱淇分析,“现在也只有矿工手里有币了,因为矿工手里的比特币很多不愿意卖。Tokenfund手里都是山寨币,优秀的VC手里是有主流币的,但是优秀的VC早就成立了自己的二级市场基金。”但他认为,靠谱的量化基金不会主动拿散户矿工的钱。“最夸张的,给我发过来一个净值图,我觉得很眼熟,特别像我一个朋友做的。后来我发现,他是问别人拿过来了净值图,就直接说是自己的给别人看了。现在净值图很多都是P的,甚至听说成交记录也有是假的。”邵昱淇回忆,净值就像量化团队过去的成绩,造假比比皆是。“也有拿5日收益,直接做年化的。”有时候,子和徒只有一线之差。“有的量化团队问大家募了一些钱,然后说要做什么样的策略,其实不然:就一波做多了,一波做空,开很高的杠杆,如果赚了钱就赚很多,如果亏钱了就跑路。”徐志敏说有的说自己做交易,转过头根本不知道把钱放哪里;有的说做量化,实质手动炒,一不小心亏过红线,又想一把,全没了。“大不了就跑路呗。”邵昱淇告诉Odaily星球日报,这是很多不靠谱团队的想法,“有一个人,跑路之前还发了一个月化收益百分之几十的产品。如果真的有这样的策略,为什么不把P2P平台薅一遍?”基金赚钱少同样会死,客户是会选择的。“最大的一批是9-10月成长起来,他们的半年交割都还没到,客户还没看别的团队。”蛮荒市场:暴富的徒+丛林法则

某聪明钱在2小时前将8115.8万枚LINK换成了64.1万枚USDC:金色财经报道,SpotOnChains监测,某聪明钱在2小时前将8115.8万枚LINK换成了64.1万枚USDC,在短短1个月内获利20万美元。他善于交易LINK,总是在合适的时机低买高卖,过去曾获利超过100万美元。[2023/7/28 16:04:26]

“钱永远是最聪明的,会回到聪明人手里。”看待行业乱象,TradeTerminal创始人孟尧如此说道。在他眼里,金融市场中的聪明人,必定是早期亏过钱、吃过水晶球玻璃碎的。果然,不久,币价闪跌。9月5日晚间开始,比特币价格突然从7400美元瀑布式暴跌,在24小时内跌近14%;11月14日后的一星期内,比特币暴跌近38%,创下了13个月以来的新低。孟尧表示,每次熊市的时候,都会淘汰“风险控制不到位的人”。龙熙也推测,“最近这两波闪跌行情,死了不少团队。”最近一次甚至引起了机构维权行为。11月15日,很多投资者反映,OKEx平台上“限价漏洞”,让部分投资者无法减仓只能爆仓,损失严重,甚至出现了机构维权。可是,询问过几个圈内交易基金,他们认为更多是交易团队能力问题。“你能退得出来,这是最基础的。”孟尧告诉Odaily星球日报,每次暴跌,都会有大量的人挂单退出。交易所系统在忙的时候,确实会很难挂上单,因为有很多机器在一直挂,更别说手动操作了。“即便是传统的大交易所,也有可能出现类似情况。”不过他也补充,TradeTerminal团队在OKex上的仓位已经很小了。“真正靠谱的量化团队是不会爆仓的。”FinbitCapital创始人Ember表示,他们团队用的是中性的对冲策略,几乎不用杠杆,也不存在爆仓。只有想一夜暴富的徒,才会开高杠杠。“你开20倍杠杠,用50%的资金,上下波动10%就爆了,能爆不爆吗?”业内人士认为,“OK技术水平有限,散户杠杆开太高,工具提供有问题。不应该给散户提供这个工具。”期货闪跌本来就容易遭遇操作峰值,币圈落后的底层技术设置根本无法支持这样的高并发。邵昱淇估算,“交易所技术,传统期货的API能做到1毫秒以内,币圈最多50毫秒吧。”“API连不上经常发生,币圈的网站还是中心化系统上世纪80年代的水平,一天crushdown好几次。”楼霁月表示,传统期货市场经历过多次考验,基础设施不言自明,加密货币的基础设施远比不上。况且加密货币的波动更远超传统期货,并发量可能更高。在这里“无法挂单”可能是一种常见风险。美国Gemini等获得牌照的交易所,均不允许开通杠杆交易。楼霁月还补充,传统期货市场中,投资者的风险教育会做得更全面,这块加密货币也是没有。孟尧也表示,在完善的金融监管下,你需要有多少年的从业经验才能够开户;而且你根本没法直连交易所,必须通过券商以及相应KYC才能开户。换言之,杠杆交易不是谁都能玩的游戏。楼霁月表示,“资金之间的博弈、期货市场里面的庄、利益的搏杀是非常残酷的。”可在一个法规完善的市场里,无法承受这些风险的新手根本进不来。新手和子之所以能进来,正因为此处尚处蛮荒。这里不需要做投资者资质审查,意味着谁都可以进来;这里没有传统机构的托管机制,资管机构可以随时拿钱跑路。每一个人,都像在丛林中裸奔,没有任何的保护网。-------------------------------我是Odaily星球日报编辑卢晓明,探索真实区块链,爆料、交流请加lohiuming,烦请备注姓名、单位、职务和事由。

某聪明钱地址用5.8枚ETH购买9200亿枚WFAI:金色财经报道,Lookonchain监测数据显示,某聪明钱地址用5.8枚ETH(1.1万美元)购买了9200亿枚WFAI,平均买入价格为0.00000001182美元。与此相关的3个地址用9枚ETH(1.7万美元)共购买了16.3万亿美元的LADYS,并在Gateio和Uniswap上以119万美元的价格出售,获利约117万美元。[2023/5/31 11:50:56]

研究:加密投资者被视为比非投资者更具吸引力、更聪明、更富有:金色财经报道,Cryptovantage的最新调查发现,加密投资者被视为比非投资者更具吸引力、更聪明、更富有。根据对1002名美国人进行采访的调查结果,50%的女性受访者认为加密投资者比非投资者更具吸引力。

而约46%的受访者认为加密投资者更受欢迎,而42%的受访者认为他们更聪明。约 34% 的人认为加密投资者比非投资者更富有。同时,40% 的男性受访者认为加密投资者比非投资者更聪明。[2022/7/28 2:42:38]

郑重声明: 本文版权归原作者所有, 转载文章仅为传播更多信息之目的, 如作者信息标记有误, 请第一时间联系我们修改或删除, 多谢。

区块博客

[0:0ms0-3:567ms